三、IPO尽调的规定

1、主要规定

2001年：《公开发行证劵公司信息披露的编报规则第12号——法律意见书和律师工作报告》；

2007年：《律师事务所从事证劵法律业务管理办法》；

2010年：《律师事务所证劵法律业务执业规则（试行）》

律师协会等行业自律机构制定的业务操作指引。

2、其他规定

《保荐人尽职调查工作准则》【证监发行字（2006）15号】

《关于保荐项目尽职调查情况问核程序的审核指引》【发行监管函（2011）75号】

《中国证劵业协会主办劵商尽职调查工作指引》

《全国中小企业股份转让系统主办劵商尽职调查工作指引（试行）》

四、规范性要求

1、连续性：设立、增资、转让、存续

2、多面性：工商、税收、土地、环保、外资、海关、国资、会计、财务、劳动、安全、技监、知识产权

3、延伸线：控制股东、高管人员、下属机构、关联企业——合规性是第一要务

4、独立性和持续性要求：独立和持续经营能力、独立和持续盈利能力

（1）独立性经营能力：资产完整、人员独立、财务独立、机构独立、业务独立

关联交易：母子关系、兄弟关系、任职关系

（2）独立盈利能力：

优惠与补贴：合法性、合理性、重要性、持续性、有效性；

重大合同的签订与履行：

5%利润造假，可能立案；

报告期内90%合同对应客户、供应商必须询证；合同在内部流转程序、用印程序，具体通过各端口留存合同清单印证；

与董监高、业务负责人进行访谈确认。

（3）持续经营能力

主营业务、高管人员、实际控制人的变化，不应过于频繁

（4）持续盈利能力

公司经营方面：经营模式及盈利模式、关联交易依赖、单一客户依赖、净利润主要来源投资收益等地关注；

自主知识产权：专利、商标、研发，是否有赖于其他第三方的核心技术

募集资金投向：使用方向明确，原则用于主营

行业发展前景：产业政策，朝阳or夕阳？

公司所处地位：细分市场的同业对比优势

法人治理结构：有实际运作情况，是否违反三会规则。

公开发行证券公司信息披露的编报规则第12号律师事务所从事证券法律业务管理办法

律师事务所证券法律业务执业规则